ETF expense ratio calculator

An ETF’s expense ratio is deducted from the fund every year, so small differences compound into large sums. Compare two funds side by side to see the cost in money, not just basis points.

Cost of the pricier fund

8,463.04

Total fee & compounding drag

Final value — fund A: 180,836.00; 326.33 direct fees
Final value — fund B: 172,372.96; 6,880.86 direct fees
Final value with no fees: 181,256.26

Year	Fund A value	Fund B value	Cumulative drag
1	59,483.95	59,152.25	331.70
2	69,628.73	68,881.50	747.23
3	80,480.39	79,224.14	1,256.25
4	92,088.19	90,218.82	1,869.36
5	104,504.80	101,906.67	2,598.13
6	117,786.59	114,331.38	3,455.21
7	131,993.84	127,539.40	4,454.44
8	147,191.04	141,580.12	5,610.92
9	163,447.16	156,506.04	6,941.13
10	180,836.00	172,372.96	8,463.04

1. 핵심 수학 공식 및 가격 결정 항등식

Each year: Value = (Value × (1 + gross return)) × (1 − expense ratio) + contribution

2. 파라미터 입력 및 사용 방법

Enter your starting amount, a yearly contribution, the expected gross return before fees and the two expense ratios to compare.

Fees are taken from the grown balance each year, so you see both the direct fee and the growth it would have earned.

3. 모델 전제 조건 및 한계

Contributions are added at the end of each year. Returns are constant and before tax.
Ignores trading spreads, tracking difference and securities-lending income, which can move a fund’s real cost above or below its stated ratio.

4. 자주 묻는 질문 및 리스크 관리 해설 (FAQ)

Is a 0.1 percentage-point difference worth worrying about?

Over long horizons, yes. On £/$/€100,000 growing at 7% for 30 years, 0.1 points of extra cost reduces the final value by roughly 2–3%.

'ETF expense ratio calculator'의 산출값을 기관 리스크 관리 워크플로에서 어떻게 교차 검증합니까?

ETFYield Lab는 본 페이지에 닫힌 형태의 수식과 일수 계산 기준을 모두 공개합니다. 리스크 팀은 동일한 입력값을 Python/Pandas에서 독립적으로 재현할 수 있으며, ETFYield Lab 라이선스 검증 센터에서 거래 상대방의 인허가 상태를 확인할 수 있습니다.

면책 조항: 본 도구는 교육 및 퀀트 리서치 목적으로만 제공되며 투자 자문이 아닙니다. 결과는 입력값과 위 가정에 전적으로 의존하므로 중요한 수치는 독립적으로 검증하십시오.